1 W$ M$ {6 y2 I1 k6 O3 P9 [公仔箱論壇TVBNOW 含有熱門話題，最新最快電視，軟體，遊戲，電影，動漫及日常生活及興趣交流等資訊。. n5 q4 p' L( B8 }. W
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證監會指四間投行保薦新股上市時有缺失，向涉事投行開出巨額罰單；圖為證監會主席雷添良。資料圖片 " w5 f9 X6 `9 d9 B* @5 y7 c" L2 [5.39.217.76: y- M7 E. K8 u9 n
【本報訊】證監會重鎚出擊重罰投行新股保薦人。四間大型外資投行被證監會指摘保薦新股上市時有缺失，被罰近8億，當中又以瑞銀被罰3.75億元、釘牌一年最重。其餘三家為渣打、美林及摩根士丹利。業內人士普遍認為巨額罰款將令投行「揀客」更謹慎，並預料這一波保薦人處分行動陸續有來。 / |' v$ x4 m2 E# S5.39.217.76記者：余慕恩 陳雪蕾& N8 t/ W; S5 w6 C/ M& b
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今次四間投行被罰，主要涉及兩宗曾轟動市場的造假案件，分別是2009年上市、早已被證監會勒令除牌的中國森林，以及2014年上市、現已停牌的天合化工（1619），而四間投行均因其盡職審查（due diligence）工作有錯漏而被罰。中森一案中，渣打及瑞銀擔任保薦人，意味為中森安排上市前，有責任完成到公司營業地點視察、與公司客戶及供應商等會面索取財務資料、辨識不尋常造假迹象等前期功夫。 & D z" n: L% v: |. }5.39.217.76 3 _* |( B6 x2 N* N1 ]/ l 5 O7 o; x) \, I) z& I5.39.217.76TVBNOW 含有熱門話題，最新最快電視，軟體，遊戲，電影，動漫及日常生活及興趣交流等資訊。2 P) k4 n* ^4 g7 ?7 n5 l$ u- |: R) ^ 負責員工巨額花紅已落袋8 `# H5 A5 |7 n
證監會在處分聲明中詳列瑞銀如何失職，指瑞銀並沒有到中森旗下位處四川及雲南的森林視察，核實所謂的森林資產是否真實存在，其次是瑞銀沒有核實該片森林林權、受保範圍，又沒有對聲稱為中森客戶人士「起底」調查。 1 c6 }* K" s! k & `0 L6 C; i# X+ a5.39.217.76中森上市一年後，核數師畢馬威首先發現賬目有問題，證監會後介入調查，最終揭發中森財報中，營業額及資產值等廣泛造假。7 l' G7 Y1 Q) \- R
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在本港保薦人制度下，新股上市需要委任持有證監會所發牌照的投行作盡職審查。要取得保薦人資格，投行需要先領6號「就機構融資提供意見」牌照，符合最少1,000萬股本要求；另外有兩名合資格「主要人員」負責監督工作。今次中森案瑞銀時任主要人員岑天被罰「釘牌」兩年，證監會指瑞銀的缺失歸咎於他疏忽職守、監督不力所致。 公仔箱論壇 h- C+ X9 ~. b1 p# Q) M
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天合化工一案，瑞銀、美林及大摩擔任其上市保薦人，證監會指摘他們就天合的客戶做盡職調查時，沒有採取主動決定會面形式及地點，反而由天合決定會面對象，部份會面更是在客戶家中進行；又指保薦人對於明顯預警迹象絲毫不覺，例如其中一名受訪客戶拒絕出示名片，衝出會議室，坦言出席會面是為幫助天合行政總裁家族，但三保薦人均未有作出任何跟進行動。證監會早年曾就保薦人刑事責任諮詢市場，惟最後未有落實。今次事件中負責保薦的員工，巨額花紅已落袋，並四散到不同投行工作。公仔箱論壇% I- x/ r) \% e
- j/ k t% O8 s/ S9 Itvb now,tvbnow,bttvb證監會指出，若保薦人進行的盡職審查工作未能符合標準，而導致不適合上市的公司仍獲得上市地位及最終倒閉，或會令公眾投資者蒙受巨大損失，並打擊他們對香港金融市場的信心。因此必須就保薦人的缺失處以具阻嚇作用罰則。TVBNOW 含有熱門話題，最新最快電視，軟體，遊戲，電影，動漫及日常生活及興趣交流等資訊。8 a4 B' A# b `& c$ H$ N
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